Analisis Teknikal: Membaca Grafik Harga Saham

Manajemen Investasi — Pertemuan 09

EKM 19608 — Perbanas Institute

Agenda Hari Ini

  1. Apa itu Analisis Teknikal?
  2. Candlestick Chart
  3. Trend
  4. Support & Resistance
  5. Moving Average
  6. Golden Cross & Death Cross

Fundamental vs Teknikal

Aspek Fundamental Teknikal
Fokus Nilai intrinsik Pola harga
Data Laporan keuangan Chart & volume
Pertanyaan “Berapa nilainya?” “Kapan beli/jual?”
Horizon Jangka panjang Pendek–menengah

💡 Kombinasi ideal: Fundamental pilih APA, Teknikal pilih KAPAN

Candlestick Chart 🕯️

Setiap candle = 4 informasi:

Bagian Keterangan
Body Rentang harga buka–tutup
Upper shadow Harga tertinggi
Lower shadow Harga terendah
🟢 Hijau Tutup > buka (naik)
🔴 Merah Tutup < buka (turun)

Pola Penting

  • Doji — ketidakpastian
  • Hammer — potensi reversal naik
  • Engulfing — sinyal kuat

Trend 📈📉

Trend Ciri Strategi
Uptrend Puncak & lembah makin tinggi 🟢 Cari beli
Downtrend Puncak & lembah makin rendah 🔴 Hindari
Sideways Range terbatas 🟡 Beli di support

“The trend is your friend.” Jangan lawan arah trend!

Support & Resistance

Support (“Lantai”) 🟢

  • Harga cenderung mantul naik
  • Tekanan beli kuat
  • Jika ditembus → bearish

Resistance (“Plafon”) 🔴

  • Harga cenderung mantul turun
  • Tekanan jual kuat
  • Jika ditembus → bullish

Support yang ditembus → jadi resistance baru (dan sebaliknya)

Moving Average (MA)

MA Kegunaan
MA 20 Trend ~1 bulan
MA 50 Trend ~2,5 bulan
MA 200 Trend ~1 tahun

Cara Baca

  • Harga di atas MA → bullish 📈
  • Harga di bawah MA → bearish 📉

Golden Cross & Death Cross ⚔️

Golden Cross ✅

MA pendek memotong MA panjang dari bawah ke atas

→ Sinyal BELI

Death Cross ❌

MA pendek memotong MA panjang dari atas ke bawah

→ Sinyal JUAL

⚠️ Ini lagging indicator — sinyal muncul SETELAH pergerakan. Jangan jadi satu-satunya dasar keputusan!

Platform Charting 🖥️

Platform Kelebihan
TradingView Paling lengkap, gratis
Stockbit Terintegrasi data IDX
Yahoo Finance Simple, data historis

Tugas Minggu Ini 📝

Analisis Teknikal Saham Pilihanmu

  1. Buka TradingView/Stockbit untuk 1 saham
  2. Identifikasi trend, support, resistance
  3. Pasang MA 20 & MA 50 (screenshot)
  4. Ada golden/death cross 3 bulan terakhir?
  5. Rekomendasi: waktu tepat beli? (+ anotasi manual di chart)

Takeaway 🎯

  1. Teknikal = baca pola harga, bukan nilai perusahaan
  2. Pahami candlestick, trend, support/resistance
  3. Moving Average membantu identifikasi trend
  4. Golden/death cross = sinyal, bukan jaminan

Minggu depan: Reksadana dan ETF 💼